在期货交易中，确定合理的止损和止盈点是控制风险、保障收益的关键环节。以下为您介绍一些常见的确定方法。
首先是基于技术分析的方法。支撑位和阻力位是技术分析中的重要概念。支撑位是指期货价格下跌到某一水平时，买盘力量增强，价格停止下跌甚至反弹的价位；阻力位则相反，是价格上涨到某一水平时，卖盘力量增强，价格停止上涨甚至回落的价位。当投资者买入期货合约后，可以将止损点设置在支撑位下方，一旦价格跌破支撑位，说明市场趋势可能发生变化，及时止损可以避免更大的损失。止盈点可以设置在阻力位附近，当价格上涨接近阻力位时，考虑获利了结。例如，在分析某期货品种的K线图时，发现前期多次在3000元/吨的价位得到支撑，那么买入该期货后，可将止损点设置在2980元/吨左右；若前期在3200元/吨的价位多次受阻，止盈点可设置在3180元/吨左右。
移动平均线也是常用的技术指标。短期均线向上穿过长期均线形成金叉，通常被视为买入信号；短期均线向下穿过长期均线形成死叉，被视为卖出信号。投资者可以根据移动平均线来设置止损和止盈点。比如，以5日和20日移动平均线为例，当5日均线上穿20日均线买入期货后，将止损点设置在20日均线下方一定距离处，当价格跌破该止损点时平仓止损。止盈点可以根据价格上涨的幅度和市场情况灵活调整，当价格上涨一段时间后，若5日均线开始走平并向下拐头，可考虑止盈。
除了技术分析，还可以采用基于风险承受能力的方法。投资者在进行期货交易前，应根据自己的财务状况和投资目标确定能够承受的最大损失。例如，投资者投入10万元资金进行期货交易，设定最大损失为总资金的10%，即1万元。如果买入某期货合约的数量为10手，那么每手合约允许的最大损失为1000元。根据当前的期货价格和交易单位，就可以计算出止损点的价位。止盈点则可以根据预期的收益率来确定，如预期获得20%的收益，那么在达到相应的盈利目标时及时止盈。
以下是不同方法的简单对比：
方法 优点 缺点 技术分析（支撑位和阻力位） 直观，能反映市场短期趋势 支撑位和阻力位可能被突破，准确性有限 技术分析（移动平均线） 能平滑价格波动，反映趋势变化 信号有滞后性 基于风险承受能力 能有效控制风险，符合投资者自身情况 可能错过行情大幅波动带来的更大收益本文由AI算法生成，仅作参考，不涉投资建议，使用风险自担