在金融市场中，股票深度实值期权是一个备受关注的概念。要理解如何看待它，首先需明白其特点。
深度实值期权是指期权的行权价格与标的资产的市场价格存在较大差距，且期权处于实值状态的期权。对于认购期权而言，其行权价格远低于标的股票的市场价格；对于认沽期权来说，行权价格则远高于标的股票的市场价格。
深度实值期权具有以下显著特点。从价格方面来看，深度实值期权的内在价值较高。内在价值是指期权立即行权时所能获得的收益。以认购期权为例，假设标的股票当前价格为 50 元，行权价格为 30 元，那么该认购期权的内在价值就是 20 元。由于内在价值高，其时间价值占比相对较小。时间价值反映的是期权在到期前，标的资产价格波动可能带来的额外收益。深度实值期权受时间价值衰减的影响相对较小，因为即使时间流逝，其内在价值依然存在。
在风险与收益特征上，深度实值期权的风险相对较低。对于认购期权持有者来说，最大损失就是购买期权所支付的权利金，而潜在收益理论上随着标的股票价格的上涨而增加。不过，其收益增长速度相对较慢。因为深度实值期权价格与标的股票价格的变动并非完全线性关系，当标的股票价格上涨时，期权价格上涨幅度可能小于股票价格上涨幅度。
从流动性角度分析，深度实值期权的流动性一般不如平值期权。平值期权由于行权价格接近标的股票市场价格，市场参与者对其关注度较高，交易更为活跃。而深度实值期权的行权价格与市场价格差距较大，参与交易的投资者相对较少，可能导致在买卖时出现较大的买卖价差，增加交易成本。
看待股票深度实值期权需要综合多方面因素。对于风险偏好较低、追求稳定收益的投资者来说，深度实值期权是一种较为合适的投资工具。它可以在一定程度上锁定收益，降低风险。然而，投资者也需要认识到其流动性不足和收益增长相对缓慢的特点。以下是深度实值期权与平值期权的对比表格：
对比项目 深度实值期权 平值期权 内在价值 高 低 时间价值占比 小 大 风险 相对较低 适中 收益增长速度 相对较慢 适中 流动性 一般较差 较好投资者在决策时，应根据自身的投资目标、风险承受能力和市场预期等因素，合理选择是否投资股票深度实值期权。
（：贺